Používáte nástroj pro blokování reklamy. Pokud nám chcete pomoci, vypněte si blokování reklamy na našem webu. Zde najdete jednoduchý návod. Děkujeme.

Smíšené fondy místo Sporoplánů

Smíšené fondy místo Sporoplánů
Prodávat jasně profilované produkty a klientovi je podle investičního apetitu namíchat do balíčku, byla ještě loni v létě strategie Investiční společnosti České spořitelny. Nyní je všechno jinak.

Smíšené fondy Sporomix 3 (profil, názory) a Sporomix 5 (profil, názory), bývalé fondy 2. OPF a Všeobecný, mají být vedle tradičního Sporoinvestu (profil, názory) a zánovního Trenbondu (profil, názory) hlavním lákadlem pro investory. "Sporomix 3 se stane prvním ze skupiny několika smíšených fondů, které bude možno prodávat jednoduše, jako velmi "čitelné" i klientům, kteří chtějí investované peníze uložit na delší dobu několika let," stojí psáno v posledním čísle Zpravodaje ISČS.

Sporomixy mají zkrátka pomoci přesunout klienty ze Sporoinvestu směrem k dalším investičním horizontům. Jejich úkol je tedy naprosto totožný, jako loňských Sporoplánů.

Chytré ale složité

Připomeňme, co jsou Sporoplány: Umožňují investování do pěti základních kombinací tří vybraných fondů ISČS. Klient může na přepážkách České spořitelny vyplnit jednoduchý písemný test, který mu doporučí nejvhodnější z pěti základních variant Sporoplánu, a to v závislosti na délce investice a ochotě podstupovat rizika kolísání kurzů. Každá z pěti variant (od konzervativní až po dynamickou) je kombinací akciového Globaltrendu FF (profil, názory), dluhopisového Sporobondu (profil, názory) a Sporoinvestu (profil, názory). Minimální výše úložky činí tisíc korun měsíčně. Je možné zvolit i zajišťovací fázi, kdy je před koncem dohodnuté doby investování postupně převáděn akciový podíl v Globaltrendu do stabilnějšího Sporoinvestu. Všechny potřebné smlouvy s jednotlivými fondy podepisuje klient najednou a může je kdykoliv změnit, případně podíl v některém z fondů odprodat. Tolik teorie. Psali jsme o ní například v článku Léto ve znamení balíčků.

Praxe ale byla jiná. Prodejci na pobočkách nepřijali Sporoplán za svůj a raději dál prodávali Sporoinvest, případně dynamičtějším investorům Sporobond. S velkou odezvou se Sporoplán nesetkal ani u klientů. Ti vyplnění dotazníku často odmítají v domnění, že se před bankéřem znemožní svou neznalostí odpovědí otázek o investování. (To pro mě není, já tomu nerozumím). Smutným výsledkem je, že při letním testu v centru Prahy sice pobočky v informovanosti obstály, v praxi se ale prodalo na všech pobočkách České spořitelny za půl roku jen několik stovek balíčků, zatímco byznysplán ISČS počítal s podstatně vyššími čísly.

Vlastně jde o to samé

Sporomixy, kterých bude v budoucnu více než dva, jsou vlastně variací na stejné téma. Člověk ale nemusí vyplňovat žádný test, zjišťovat, jaký je typ investora či se nechat okouzlovat možností v průběhu investování investiční strategii měnit. To jsou prostě pro průměrného klienta spořitelny, který ISČS živí, moc složité termíny. Sporomixy mu prodají jednodušeji to samé, stačí odpovědět jen na jedinou otázku: "Za jak dlouho budete peníze potřebovat?" Čísla v názvech nových smíšených fondů totiž znamenají doporučený investiční horizont. Sporomix 3 má v portfoliu mít 20 až 40 procent akcií, Sporomix 5 40 až 60 procent.

Šéf investičního procesu ISČS Martin Burda je pro letošek "akciově optimistický", předpokládá růst trhů o 11 – 13 procent a proto drží zastoupení akcií na horní hranici interního limitu. Fondy se budou půl roku prodávat bez vstupního poplatku. Počátkem podzimu by ale měly stoupnout na 1,75 procenta. Na stejná procenta stanovila ISČS manažerský poplatek za správu fondu. Převážná část akciového portfolia je zainvestována v akciích zemí EU, menší část je kromě českých tvořena také polskými a maďarskými akciemi. Výrazný úrokový diferenciál znamená, že část obligačního portfolia je rovněž přesunuta do těchto zemí, kde Martin Burda očekává výraznější zhodnocení než na českém trhu.

Dvojice smíšených fondů je logickým pokračováním úspěšné řady fondů Sporoinvest, Sporobond, Trendbond. Na rozdíl od akciových fondů a balíčků Sporoplán mají šanci oslovit průměrného klienta České spořitelny. V případě jejich úspěchu pravděpodobně spořitelna s fondy Mix 3 a 5 neskončí, ale naopak bude řadu smíšených fondů dále rozšiřovat.

Připomeňme, že na novou investiční strategii stále čekají fondy Český (profil, názory) a Výnosový (profil, názory), které mají zatím 90 procent portfolia zainvestováno do likvidních tuzemských dluhopisů a pokladničních poukázek. ISČS si každopádně zaslouží poklonu za názvy fondů. Pokud budou fondy úspěšné, nepochybně podobné značení začnou používat i další. Je to stejné, jako když Paegas v roce 1999 místo nic neříkajících názvů Aktiv, Diamant a podobně přešel na označování podle počtu volných minut – 60, 120, 300 atd. Proč by se za rok nemohl některý z fondů jmenovat například 2 Dluhopisový nebo 7 Akciový?

Jsou vám Sporomixy sympatické? Stojí za to do nich investovat? Co od nich očekáváte? Najdou k nim klienti spořitelny cestu? Napište co si o novinkách ISČS myslíte!

  • RSS
  • Kindle
  • Poslat e-mailem
  • Vytisknout

Líbil se vám článek?

+10
Ano
Ne

Diskuze

Příspěvek s nejvíce kladnými hlasy

19. 2. 2002 17:17, TGP

Když už jsme u těch sporoplánů, tak něco podobného nabízí i Commercial Union - Spořící životní plán...

Reagovat

 

+29
Líbí
Nelíbí

Příspěvek s nejvíce zápornými hlasy

19. 2. 2002 13:07, Simona K.

Jenomže si vemte, jak ta kampaň vypadala. Felix byl jasný - pro vnučky, pro babičky... Tady byli poskládaní sloni z tisícovek. Co to mělo říct masám, nevím...

Reagovat

 

-4
Líbí
Nelíbí

Zobrazit komentovanou zprávu (SkrivanekT 19. 02. 2002 10:43)

Další příspěvky v diskuzi (13 komentářů)

25. 2. 2002 | 21:54 | zevloun

Originální nápad v českém investičním prostředí měl přeci Kožený, ne ? více

20. 2. 2002 | 20:24 | ?

Dejte už s tím kafráním pokoj, vážení.... prostě "kdo chvíli stál, stojí opodál" - a spořitelna nestojí - to vás štve ! více

20. 2. 2002 | 19:59 | rychlik

... aby pánům a dámám z ISČS a především podílníkům nebylo z těch jejich koktejlů šoufl ... pěkná křeč ode zdi ke zdi zabalená do barevných grafů a slibů ... stejně však někteří hejlové vyberou peníze z České spořitelny a...více

19. 2. 2002 | 17:17 | TGP

Když už jsme u těch sporoplánů, tak něco podobného nabízí i Commercial Union - Spořící životní plán... více

19. 2. 2002 | 16:26 | TGP

Ale myslíte, že je tady pro nějaký originální nápad vůbec místo? Nebo je ČR zatím pouze trhem pro masové produkty? více

Naposledy navštívené

Články

Produkty a instituce

Kalkulačky

Poradna

Finanční subjekty

Nabídky práce

Obchodní rejstřík

Osoby v obchodním rejstříku

Části obce

Městské části

Obce

Okresy

Témata

Dodatečné objednávky, Hyperinflace, Peněžní úvěr, penzijní fondy, třetí pilíř, jan sedláček, účastnické fondy, petr brousil, sulin, Splátkový úvěr, pojišťovací zprostředkovatelé, zpětná hypotéka, mezní sazba, trh zemního plynu, sanofi-aventis, majetkový audit, Marek Antoš, příspěvek na opatření zvláštních pomůcek

5M09210, 1B111111, 5M09210, 2SA3282, 3K39661

Přihlášení

Jméno

Nemáte registraci? Zaregistrujte se zde!

Všechny materiály © 2000 - 2016 Peníze.CZ a dodavatelé. Všechna práva vyhrazena.

ISSN 1213-2217. Doslovné ani částečné přebírání materiálů není povoleno bez uvedení zdroje a předchozího písemného svolení.
Peníze.CZ vydává společnost Partners media, s.r.o.
Člen SPIR - Sdružení pro internetovou reklamu. Člen SVIT - Sdružení vydavatelů internetových titulů při UVDT.

Při poskytování služeb nám pomáhají soubory cookie. Používáním našich služeb nám k tomu udělujete souhlas. Další informace.OK