Používáte nástroj pro blokování reklamy. Pokud nám chcete pomoci, vypněte si blokování reklamy na našem webu. Zde najdete jednoduchý návod. Děkujeme.

Jak to bylo doopravdy?

Jak to bylo doopravdy?
Konstatování, že minulý rok nebyl pro podílové fondy úspěšný, napsali mnozí. My vám jako první přinášíme konkrétní čísla - a zdaleka ne všechna jsou špatná.

Nejúspěšněji dopadl loňský rok pro fondy smíšené. I když průměrné zhodnocení této kategorie je záporné, rekrutují se z ní absolutní vítězové nevyhlášené, ale sledované soutěže o nejvyšší zhodnocení. Zlaté ocenění si za patnáctiprocentní zhodnocení odnáší fond investAGe AG2000 (profil, názory), stříbrné za desetiprocentní růst Newton KSIO II (profil, názory), bronzové Fond majetku První investiční (profil, názory). Podívejte se, které fondy měly v roce 2000 kladné zhodnocení. Fondy fondů ale v tabulce nehledejte, žádný z nich v černých číslech loni neskončil.

Opačnému konci žebříčku, ve společnosti fondů s největšími propady kurzu, dominoval Akro Eurotech (profil, názory) s 39 procentním poklesem. Fond vznikl až loni v létě, kdy se zdálo, že hlavní vlnu korekcí cen technologických titulů má trh již za sebou, ovšem neměl. Na statistice prodejů je však vidět, že podílníci fondu jsou si z velké většiny vědomi, jak rizikový, ale potenciálně výnosný titul do svého portfolia zakoupili. Z fondu neprchají, umírněně do něj dále investují. Více než dvacet procent prodělal též PPF Smíšený (OFPPFSMI) a Pioneer Trust. Oba z podobného důvodu jako Eurotech – vsadily na technologické tituly. O více než deset procent poklesl majetek připadající na podílový list u dalších deseti fondů. Jak dopadly ostatní?

V závěru prosince spravovaly podílové fondy 77,8 miliardy korun, tedy o 28 miliard více než na počátku roku 2000. Na první pohled vzrostlo odvětví fondů o více než padesát procent, na ten druhý zjistíme, že ve skutečnosti pokleslo. Patnácti miliardami bilanci vylepšil v polovině října přeměněný RIF (profil, názory), jedenácti miliardami přispěla IKS Komerční banky (profil, názory), čtyři miliardy do segmentu přinesla přeměna dvou fondů Spořitelní investiční (ISSIS). Připomeňte si, které fondy se v minulém roce otevřely. Pozitivním jevem je oslabení pozice fondů peněžního trhu ve prospěch fondů s delším investičním horizontem.

Neveselá čísla odlivů zachraňovaly nově založené fondy. Vznikl jich v loňském roce rovný tucet. Byly štíty chránícími investiční společnostmi před ještě hlubšími poklesy spravovaného majetku. Celkem do nich investoři vložili přes 1,2 miliardy korun. Nové fondy ale nebyly jedinými posly pozitivních zpráv. Přes rekordní propad kurzu podílových listů vykázal úctyhodný (proti konkurenci více než dvojnásobný) růst spravovaného majetku Pioneer Trust (profil, názory) následovaný Sporotrendem (OFSISSPT) a fondem fondů První investiční (profil, názory). Celkem s kladným přírůstkem spravovaného majetku skončilo třicet šest fondů, se záporným o tři více. Na čelních místech byly fondy – SIS Český (OFSISCES), SIS Výnosový (OFSISVYN) a investAGe 21 (profil, názory).

Z porovnání tržních pozic na počátku a na konci roku vyplývá, že relativně nejvíce ve své kategorii oslabil Fond fondů První investiční. Není divu - zatímco počátkem roku neměl žádného konkurenta, v druhé polovině roku o své místo na slunci začaly bojovat nově vzniklí zástupci IKS (profil, názory) a SIS (ISSIS). Dominantní místo mezi fondy fondů zatím První investiční uhájila, uvidíme ale, jak bude v novém roce schopna čelit nastupující konkurenci. Segmentem smíšených fondů nejvíce zahýbalo otevření Restitučního fondu, z akciových nejvíce ztratil ČSOB světový akciový (profil, názory). Na peněžním trhu a v dluhopisech k žádnému zemětřesení nedošlo.

Myslíte, že letos fondy nějaké zemětřesení zažijí? Které investiční společnosti své postavení posílí, které naopak ztratí, jaké kategorie fondů se nejvíce promění? Kolik miliard majetku budou spravovat členové Unie investičních společností na konci letošního roku? Napište svůj názor.

Zde jsou všechny grafy ještě jednou:
Nejvyšší zhodnocení majetku na podílový list
Největší pokles majetku na podílový list
Nově otevřené fondy
Nově založené fondy
Fondy s největším přírůstkem spravovaného majetku
Fondy s největším poklesem spravovaného majetku
Změna tržní pozice fondu

Spolupráce Marek Teiml

  • RSS
  • Kindle
  • Poslat e-mailem
  • Vytisknout

Líbil se vám článek?

-1
Ano
Ne

Diskuze

Příspěvek s nejvíce kladnými hlasy

9. 1. 2001 19:18, letal

Každopádně doufám, že souhlasíte se mnou, že je vůči nim trochu nespravedlivé psát o nejvýkonnějších českých podílových fondech a brát v potaz jen UNISáky?!

Reagovat

 

+34
Líbí
Nelíbí

Zobrazit komentovanou zprávu (Gladiator 09. 01. 2001 13:58)

Příspěvek s nejvíce zápornými hlasy

23. 1. 2002 19:16

Pokud bude burza ovlivněna burziany kteří jsou předem domluvený tak budou
fondy budou kolísat a burziani budou vybírat zisky podle domluvy.
A pokud bude strůjce rozkradení republiky Ježek u vesla můžeme čekat jen a jen smé tunely. Jó jo.

Reagovat

 

-10
Líbí
Nelíbí

Další příspěvky v diskuzi (12 komentářů)

23. 1. 2002 | 19:16

Pokud bude burza ovlivněna burziany kteří jsou předem domluvený tak budou fondy budou kolísat a burziani budou vybírat zisky podle domluvy. A pokud bude strůjce rozkradení republiky Ježek u vesla můžeme čekat jen a jen...více

12. 1. 2001 | 18:45 | pjt

Ale to snad ne, lonsky rok je prvni, kdy neco ztratil. Minuly rok mel vykon cca 24% p.a. Kdyby ztracel od zalozeni musel by byt pod nominalem, jako nekteri jeho konkurenti. více

12. 1. 2001 | 14:37

Souhlasím s p. Létalem i gladiatorem v tom, že řada v zahraničí založených a zde běžně dostupných fondů má výsledky lepší, než místní fondy. Je pravda, že daně a nižší poplatky za to mohou jen zčásti. Ovšem stejně platí,...více

12. 1. 2001 | 14:23

Myslím, že ne. Je pravda, že světové akciové trhy loni hodně ztratily... ovšem český Pioneer ztrácí skoro od svého založení. více

12. 1. 2001 | 8:51 | pjt

Proc mel Investage AG2000 takovy narust na pocatku roku 2000? Vzdyt jeho cela vykonnost prameni z tohoto skoku. více

Naposledy navštívené

Články

Produkty a instituce

Kalkulačky

Poradna

Finanční subjekty

Nabídky práce

Obchodní rejstřík

Osoby v obchodním rejstříku

Části obce

Městské části

Obce

Okresy

Témata

Nedobrovolná nezaměstnanost, Veřejné výdaje na zboží a služby, Pozůstalostní penze, sleva, mobilní operátoři, o2, operátoři, spotřebitel, výpomoc, out, manageři, osvobození, tereza mynářová, daňová úspora, vězení pro dlužníky, tabakismus, nmnmn, Rychlá půjčka

1P55559, 8P888888, 8P888888, 8P888888, 7B57338

Přihlášení

Jméno

Nemáte registraci? Zaregistrujte se zde!

Všechny materiály © 2000 - 2016 Peníze.CZ a dodavatelé. Všechna práva vyhrazena.

ISSN 1213-2217. Doslovné ani částečné přebírání materiálů není povoleno bez uvedení zdroje a předchozího písemného svolení.
Peníze.CZ vydává společnost Partners media, s.r.o.
Člen SPIR - Sdružení pro internetovou reklamu. Člen SVIT - Sdružení vydavatelů internetových titulů při UVDT.

Při poskytování služeb nám pomáhají soubory cookie. Používáním našich služeb nám k tomu udělujete souhlas. Další informace.OK