Nejlepší a nejhorší podílové fondy roku. Výsledky 2022

Rok 2022 byl pro většinu investic krutý. Ceny akcií se v průměru propadly o 15 až 20 procent. O moc lépe na tom nebyly ani dluhopisy, které v průměru ztrácely kolem 10 až 15 procent. Tomu odpovídají i výsledky akciových, dluhopisových a smíšených fondů: naprostá většina skončila v roce 2022 ve ztrátě kolem 10 až 20 procent.

Dařilo se energiím, Turecku a nemovitostním fondům

Výjimkou byly některé specificky regionálně či sektorově zaměřené fondy. Díky prudkému růstu cen energií se dařilo energetickému sektoru, zejména akciím těžařů ropy a plynu. Například hodnota akcií americké společnosti Exxon Mobil stoupla v uplynulém roce o 80 %.

Deset z patnácti nejúspěšnějších retailových fondů v ČR za uplynulý rok tak tvoří komoditní fondy a fondy zaměřené na akcie těžařů ropy a plynu.

Z regionálního pohledu se relativně dařilo investicím v Latinské Americe, zejména v Brazílii a Mexiku. Vůbec největší výnosy pak za rok 2022 vykázaly dva akciové fondy zaměřené na Turecko: HSBC GIF Turkey Equity (+135 %) a BNP Paribas Turkey Equity (+112 %).

Nadprůměrné výnosy bude za rok 2022 reportovat také většina nemovitostních fondů, přestože ve druhém pololetí už ceny nemovitostí v ČR začaly klesat. Akorát na přesná čísla si u většiny z nich musíme ještě chvíli počkat. Největší výnos zatím za jedenáct měsíců vykazuje Creditas nemovitostní fond, který se vešel do Top 15 fondů za celý rok. Určitě více nemovitostních fondů bude za rok 2022 atakovat desetiprocentní hranici výnosů. Přehled a výsledky můžete sledovat na portálu Nemovitostní-fondy.cz.

Propadákem jsou Rusko, Čína a technologie

Na opačné straně výsledkové listiny za rok 2022 najdeme samé akciové fondy. Vůbec nejhorší výsledky zaznamenaly investiční fondy zaměřené na východní Evropu, kde zpravidla velkou část tvořilo Rusko, ale všechny fondy se na jaře v důsledku sankcí z Ruska s velkými ztrátami stáhly. Velmi špatné výsledky přinesly také fondy zaměřené na Čínu, většina jich skončila loni ve ztrátě kolem 30 až 35 %.

Mezi nejztrátovější patří také řada fondů zaměřených na akcie technologických firem. Právě technologické tituly patří k největším propadákům loňského roku. Hodnota akcií Amazon spadla na polovinu, Microsoft ztratil 30 %, Alphabet (Google) 40 %, Apple 27 %, Meta Platforms (Facebook) 60 %, Tesla 65 %, NVIDIA 50 % a tak dále.  

Vysoké výnosy bude mít i řada FKI

V tomto výčtu nejvýnosnějších a nejztrátovějších fondů za rok 2022 uvádíme jen retailové fondy. Opomíjíme fondy kvalifikovaných investorů (FKI), protože ještě nereportovaly výsledky a u mnohých bude ocenění známo až po auditech, tj. odhadem v dubnu.

Řada FKI fondů určitě dosáhne dvojciferných výnosů. Třeba Jet Industrial Lease za prvních deset měsíců loňského roku vydělal investorům 18 %. Fond Sirius Investments Alpha ve stejném období zhodnotil majetek o 16 %. Fond Elba vydělal od ledna do listopadu 15 %. A fond Conseq Eko-energetický vykázal jen za první pololetí výnos 16 %.

Přehled a výsledky různě zaměřených FKI fondů najdete na portálu FKI-fondy.cz.

Jan Traxler

Privátní investiční poradce a partner Long Capital. Založil investiční fond Otakar. Je odborným garantem portálů Nemovitostní-fondy.cz a FKI-fondy.cz. Investičnímu poradenství se aktivně věnuje od roku 2004. Patří mezi průkopníky... Další články autora.

Penzijko s finančním bonusem

Založte si penzijko Conseq a získejte nejen státní příspěvky a daňovou úsporu, ale i bonus pro věrné klienty.

Spočítejte si svůj bonus

Sdílejte článek, než ho smažem