Fondy: ve stínu peněžního trhu

Skoro 90 milionů Kč opět uprchlo z dluhopisových fondů, i když davy už prořídly. Proti 550 milionům, které přibyly do fondů peněžního trhu, jsou ale všechna ostatní čísla zanedbatelná.
Možná nejzajímavější údaj je pěkných 53 milionů Kč, které se objevily v novince ČSOB Světovém Clicku+ USD 1. Jde o zajištěný fond v dolarech, takže se vtírá otázka, nakolik tam lidé jen převádějí dolary z účtů, anebo zda také konvertují své koruny. Dolar (profil, názory) je totiž již podle některých názorů zralý na sázku (podle jiných zase ještě zdaleka ne). Ostatní zajištěné fondy zatím přílivem 33 milionů korun nijak nenadchly, i když nová a tedy nezvyklá konstrukce ČSOB Světový Strom 1 přilákala 19 milionů korun.
V celkovém pohledu ČSOB (profil, názory) rozjela svůj fondový kombajn na standardní čtvrtmiliardové otáčky - jen KBC (profil, názory) téměř 280 milionů - týdně, ale zatím se také ISČS (profil, názory) pěkně drží v závěsu.

Rychlobruslař Sporoinvest

I mezi peněžáky se opět začalo závodit a mamut ISČS Sporoinvest (profil, názory) vyrazil jako ďas. Druhá čtvrtmiliarda za sebou, to už je co říci – tímto tempem prolétne 30miliardovou metou ještě v lednu. KBC Multi Cash ČSOB CZK (profil, názory) a IKS peněžní trh (profil, názory) ho již jen sledují zpovzdálí, přestože skoro 150 milionů každého z nich vůbec není špatné tempo.

Roční výnos kolem 2 % zřejmě našim investorům ke spokojenosti stačí, anebo se řídí starým heslem skromňousů: "lepší než rezatým drátem do oka". Dluhopisového výprasku zdaleka ještě není konec, takže uvidíme, jak se Česká spořitelna (profil, názory) vyrovná s marketingem svého nového zajištěného dluhopisu s kombinovaným výnosem. Musí na své klienty ostře, protože prodej bude trvat jen 40 dní. Anebo spustí také seriál?

To skupina ČSOB začne investice nabízet i klientům Poštovní spořitelny (profil, názory). Prakticky to znamená, že její profilové fondy - konzervativní (profil, názory), vyvážený (profil, názory), růstový (profil, názory) a dynamický (profil, názory) budou k mání pod názvem Poštovní investiční program na více než 400 specializovaných přepážkách pošt. První investice je minimálně 5 000 korun, další pak od 500 korun, zajištěn je odkup podílových listů i základní testování rizikového profilu klientů. Je vhodné investovat na poště? V některých zemích EU je to prý běžné, ale uvidíme, co na to řekne Komise pro cenné papíry, až začne přitvrzovat poradenskou muziku.

Akciový Rumburak

Akcie sice atakují svá několikaletá maxima, našemu PX 50 (profil, názory) chybí jen několik bodů dokonce k 9,5letému rekordu, ale… kam na naše spořínky! Na ty si nepřijdou, leda až se zase začne nafukovat nějaká pořádná bublina. Na druhé straně ovšem před nemístným akciovým nadšením varují i určité technické faktory, což poeticky trefně vyjádřil jeden titulek: "Užívejme si ten mejdan, ale tancujeme hodně blízko dveří." Desetitisícům lidí se při slově akcie vybaví před očima slovo Pioneer a začnou vidět rudě nejen šátek. V rámci fúze investičních společností ŽB-Trust (profil, názory) s malým českým Pioneerem (profil, názory) ve skupině UniCredito tento strašák nominálně zmizel. Jméno se změnilo na Živnobanka - dynamický fond (profil, názory) a je s portfoliem 60 % akcií a 40 % fix income organicky zařazen do rodiny (mezi růstový a akciový). Leč nomen omen (jméno je znamení), a tak velký globální Pioneer (Pioneer Global Asset Management) samozřejmě nezmizí a do nabídky affluent klientům přidá dalších 38 zahraničních fondů.

A kdepak že je slibovaný Rumburak? Čaroděje (byť jen druhé kategorie) nebo i kouzelníka najdete na www.proventus.cz coby obchodníka (s cennými papíry, samozřejmě). Obchoduje však i se spořícími programy (pro toho, kdo neumí dobře česky: jde o programy, které samy spoří, nikoli na které se spoří – to by byly spořicí) a výnosovými účty, kdy například ten dynamický názorně ukazuje, jak z pouhých 100 000 Kč za 20 let vyčarovat skoro 14 milionů!?

Nechte excel spát, hodí to ledva 28 % p.a., že by to stálo za hřích! Do rejstříku si loňského 7. dubna nechali zapsat mimo jiné i "obhospodařování individuálních portfolií na základě volné úvahy v rámci smluvního ujednání se zákazníkem…" Komentář portfolio manažera nabízí intradenní transakce, stop limity a vydělávání na klesajícím trhu obchodováním nakrátko. Uvidíme, kolik najdou naši třicetiletí experti oveček a otřásajících se beránků.

Řeč čísel

Co dalšího se ve světě fondů minulý týden stalo? Vše potřebné jako vždy najdete v našich pravidelných tabulkách:

Tabulka výkonnosti a prodejů jednotlivých kategorií fondů

Tabulka fondů s nejvyššími a nejnižšími čistými prodeji, nejvyššími prodeji a nejvyššími odkupy pro retailový segment, segment institucionálních fondů i celkově

Čtveřice tabulek s fondy s nejlepší a nejhorší výkonností v týdenním horizontu a v horizontu ročním

Tabulka tržních podílů a celkových prodejů jednotlivých investičních společností v rámci celého trhu, v retailovém segmentu a v segmentu fondů institucionálních

Náš tip: Chcete-li zjistit o kterémkoli z fondů další informace, klikněte na link nazvaný profil za jménem fondu. Na kartě fondu najdete výkonnost za různá období ve srovnání s průměrem příslušné kategorie, poplatky, objemy prodejů a odkupů a další zajímavé údaje. Kliknete-li si v záhlaví profilu fondu na link Žebříčky, zjistíte, jak si fond vede v porovnání se svými konkurenty. A samozřejmě se nezapomeňte s dalšími čtenáři podělit o své názory na vybraný fond!

Vše důležité o podílových fondech najdete v nejrozsáhlejší fondové sekci na českém internetu fondy.penize.cz!

Chcete mít své investice pod kontrolou? Založte si portfolio a sledujte vše důležité!