Investiční a podílové fondy tak, jak je známe, se začaly objevovat již před nějakými sto padesáti lety. Tehdy to byli bohatí průmyslníci a aristokraté, kteří si najímali správce. Ti se věnovali investování jejich peněz. Od té doby se fondy více přiblížily běžným smrtelníkům a dnes je možno se dostat do "světa velkých investic" již s několika stokorunami.
Již starověký zemědělec, který si koupil se svým sousedem dohromady jednu krávu, využil principu podílových fondů. Protože předtím nebyl schopen využít "výrobní kapacitu" dobytčete na sto procent, dosáhl jeho sdílením se sousedem vyšší efektivnosti vynaložených zdrojů. Také při investování do fondu jsou peníze umisťovány tam, kde budou pracovat efektivně – do akcií, dluhopisů a pokladničních poukázek. To platí především tehdy, pokud jste je předtím měli na termínovaném vkladu či pod matrací. Protože každý musel vložit do "fondu – krávy" pouze polovinu její ceny, snížil tak své riziko spojení s její nemocí či uhynutím. Pokud by měl své vlastní zvíře, přišel by v případě jeho smrti o celou investici. Jestliže jej však vlastní napůl, riskuje pouze polovinu. Navíc pokud nemá zemědělec dostatek zdrojů na celou krávu, spojením se sousedem se snižuje množství peněz, které potřebuje k získání zvířete.
O vaše peníze pečují profesionálové
Do dnešních podílových fondů se nakupuje mnoho různých akcií, dluhopisů a dalších finančních nástrojů. Abyste si mohli sami dovolit nakupovat takové množství těchto nástrojů, museli byste být velmi bohatí. V případě znehodnocení jednoho z nich jako podílník fondu přicházíte pouze o malou část vložené hodnoty. Jestliže byste však měli přímo nakoupeno pouze několik akcií, pokles hodnoty jediné z nich by byl citelnější. Dalším aspektem společného investování je úspora nákladů. Protože fondy nakupují v mnohem větších finančních objemech než individuální investor, jsou schopny dosáhnout nižších poplatků při nakupování akcií a dalších finančních instrumentů. Společné vlastnictví však má také nevýhody. Nejhorší z nich je nutnost dělit se o výnosy z tohoto majetku. Podílníci se dělí o zhodnocení nakoupených cenných papírů a výnosy z nich.
Podílové fondy mají ještě další důležité přednosti. O peníze v nich se starají profesionálové, kteří mají k dispozici tým analytiků a portfoliomanagerů. Dobře zvolený fond tak může dlouhodobě dosahovat lepších výsledků než střadatel, který své peníze investuje sám. A navíc na rozdíl od zmiňovaných spoluvlastníků dobytčete je likvidita (možnost přeměny na peníze) u dnešních fondů podstatně vyšší. Zatímco farmář by v případě snahy o prodej své poloviny krávy musel najít zájemce o tuto polovinu, majitel podílu ve fondu to má snadnější. Požádá správce fondu o odkup svých podílových listů a během velice krátké lhůty (většinou několik dní) dostane zpět částku odpovídající jejich aktuální hodnotě.
Více informací o podílových fondech můžete najít zde.
K čemu byste přirovnali podílový fond vy? Koupili byste si podíly dobytčího fondu Šílené Krávy? Napište nám své názory sem.
psáno pro týdeník Redhot
Sdílejte článek, než ho smažem
Oblíbená témata
Akcie, Cenné papíry, Cenný papír, dluhopis, Dluhopisy, finanční instrumenty, Fond, fondy, individuální, instrumenty, Investice, investor, investování, lhůta, likvidita, majetek, náklad, náklady, nemoc, odkup, Podílové fondy, Podílový fond, Podílový list, Pokladniční poukázka, poplatek, poplatky, poukázka, riziko, Smrt, Správce fondu, Střadatel, Termínované vklady, Termínovaný vklad, úspora, úspory, vklad, vklady, vlastnictví, vložená, zhodnocení, znehodnocení, zvíře
A tohle už jste četli?
23. 4. 2024 | redakce Peníze.CZ
Valná hromada Moneta Money Bank, které se zúčastnili držitelé 74,59 procenta akcií, dnes schválila rozdělení čistého zisku za rok 2023. Z částky 5,4 miliardy korun akcionářům vyplatí... celý článek
20. 4. 2024 | Tomáš Krause
Halving bitcoinu máme za sebou, Hongkong schválil ETFka a naše vláda pravidla krypta. Ethereum diskutuje o snížení odměn a Cardano se bratříčkuje s Huawei. Je tu další Týden v kryptu. celý článek
19. 4. 2024 | Martin Pleštil | 7 komentářů
Obliba investování v Česku roste. I s takovými výdělky je ale spojena nepříjemná povinnost – daně. Poradíme, co si jako běžný investor musíte ohlídat a kdy přiznání řešit nemusíte.
17. 4. 2024 | Petr Kučera
Poslanci schválili novelu zákona o investičních společnostech. Má lépe chránit drobné investory před takzvanými alternativními fondy podle paragrafu 15. Společnosti jako Growing Way,... celý článek
16. 4. 2024 | PR text
V letošním roce dostanou těžaři za každý nalezený blok méně bitcoinů. Největší americká banka J.P. Morgan vidí v tomto odvětví riziko, ale zároveň rozpoznává potenciál ve snížení ceny... celý článek
Diskuze
Příspěvek s nejvíce kladnými hlasy
12. 7. 2001 22:25, PavelPP
Trošku mi to připadá, že je to tu samý odborník, ale asi jste všichni zapomněli na diverzifikaci, že? Já samozřejmě v Pio také prodělávám, ale asi ne tolik jako vy. Co pravidelné investování? A taky jsem v jednom nejmenovaném fondu v loňském roce vydělal bez mála 25 procent. Takže ona ta diverzifikace není jenom slovo. Je třeba se jím také řídit...
Zobrazit celé vláknoSkrýt celé vlákno
Příspěvek s nejvíce zápornými hlasy
11. 7. 2001 21:12, wojtechm
Je INVESTCO (zahraniční) a INVESCOM (tuzemský).
Zobrazit celé vláknoSkrýt celé vlákno
V diskuzi je celkem (19 komentářů) příspěvků.