Finanční poradenství podle České spořitelny II

Finanční plán zpracoval bankéř České spořitelny na základě ústně podaných informací. Celkem měl sedm stran. Bankéř vypočítal finanční rozdíl mezi případem, kdy budu mít osobní finance nastaveny jako doposud (výsledek 6 milionů Kč), a případem, kdy se budu držet kroků obsažených ve finančním plánu (11,4 milionů Kč).

Finanční plán , respektive používaný software, nedokázal pracovat s požadavkem na pořízení bytu v Praze, ani s hodnotou současného bytu. Bankéř mě ovšem ujistil, že až přijde na řadu uspokojení tohoto cíle, sjednáme si schůzku a toto vyřešíme zvlášť. Dodal ovšem, že pokud porovnáme úrokovou sazbu z úvěru se započtením daňových úlev s výnosem investovaných prostředků, může být zajímavé použít hypotéku a vlastní prostředky ponechat zainvestované. Výnos z investice by měly být vyšší než efektivní úroková sazba u hypotéčního úvěru .

V souvislosti s finanční rezervou bankéř doporučil ponechat částku ve výši tříměsíčních výdajů na běžném účtu . Financování dovolené bylo řešeno uložením finančních prostředků na otevřený podílový fond peněžního trhu Sporoinvest .

Koupi automobilu neřešil samostatně, ale pod položkou Úspory na radosti života.

Celý plán bankéř zpracoval do časového horizontu 18 let, tedy do věku 44 let. Přestože jsem uvedl věk 26 let a požadoval dosažení finanční nezávislosti ve věku 45 let. Bankéř se omluvil s tím, že počítal s věkem 27 let.

Stavební spoření doporučil privátní bankéř ponechat a spořit dále až do naspoření cílové částky a finanční prostředky použít na koupi automobilu. Část finančních prostředků doporučil jednorázově zainvestovat do Nemovitostního fondu (prý jediný fond na českém trhu, který přímo investuje do nemovitostí, nikoliv do akcií firem spojených se stavebním sektorem). Toto doporučení zdůvodnil diverzifikací (akcie padají, nemovitosti vydělávají) - u těchto druhů aktiv údajně není pozitivní korelace, neboli souvislost mezi pohyby cen (podobně jako mezi dluhopisy a akciemi). Dlouhodobý průměrný výnos bankéř odhadl mezi 5 až 6 procenty ročně.

Jednorázově největší částku bych měl investovat do podílového fondu Akciový mix . Bankéřem prezentovanou výhodou je prý aktivní správa ve smyslu preference akciové či naopak dluhopisové složky. Portfolio manažer tedy na základě analýzy trhu nadváží buď akcie, či dluhopisy. Možná alternativa je kombinace akciového a dluhopisového otevřeného podílového fondu.

Dalším doporučovaným finančním produktem pro jednorázovou i pravidelnou investici byl otevřený podílový fond Top Stocks . Tento fond investuje výhradně do akcií. Dlouhodobou výnosnost poradce odhadl na 10 % ročně a více, protože portfolio manažer údajně specifickým způsobem vyhledává vhodné společnosti. Tento fond nesleduje žádný index, ale prý jsou vybírány firmy z perspektivních oborů. Koupeny jsou akcie těch firem, které uvádějí na trh nový výrobek, po kterém by mohla být vysoká poptávka (a je zde tedy předpoklad vysoké ziskovosti).

Úspěšnost této strategie prokáže pouze čas. Nicméně si najít a levně koupit akcie firem, které budou v budoucnu úspěšné je cílem asi každého portfolio manažera akciového fondu. Nic tak převratného na strategii výběru akcií tedy patrně není.

Otevřené podílové fondy Akciový mix a Top Stocks mají měnové zajištění, což je v případě dalšího posilování koruny pro českého investora pozitivní. Dle mínění bankéře: „Koruna posiluje a analytici říkají, že ještě posilovat bude“.

Součástí navrhovaných kroků bylo i využití penzijního připojištění . Bankéř také zmínil, že „státní podpora hraje v čase stále menší roli“. Třicetiletý investor bude mít jiný výnos než klient spořící do penzijního připojištění od 55 let.

Pokračování testu.